Древнеарийская философия том 1 и том 2

Иначе говоря, тут без долгосрочной политики развития, лучше всего, разрабатываемой государством в интересах всего населения страны, обойтись невозможно. Ярчайшим примером является создание «стабилизационных фондов», призванных аккумулировать в себе избыточную денежную массу с целью сдерживания инфляционного давления с целью её дальнейшего расхода в период спада конъюнктуры для сглаживания колебаний активности рынка.

Причиной является связность мировой экономики. Она не позволяет любой стране, а не только развитой, обходится без импорта, ибо даже при простейшей организации хозяйства в виде сырьевого экспорта не обойтись без закупок из-за рубежа эффективного оборудования для добычи полезных ископаемых или уборки сельскохозяйственных культур.

В результате, инфляция в страну обязательно придёт иными путями. Лучше всего данная закономерность проявилась в экспортирующих нефть странах в начале XXI-ого в., прежде всего, в России, когда призванный сдерживать поток горячих нефтедолларов стабилизационный фонд не смог обуздать вызванную ростом цен на продовольствие инфляцию, развившуюся после того, как началось широкомасштабное производство биотоплива взамен нефти.

И потому наилучшей является политика направления целевым образом собираемых в стабилизационные фонды средств на проведение адекватных складывающихся ситуации изменений, в дальнейшем позволяющих реально выправить положение и нормализовать ситуацию на длительный срок. Конечно же, лучше всего, что данная политика проводилась всеми участвующими в международных экономических отношениях государствами.

Действуя так, они смогут эффективно координировать свои усилия, что позволит на поступающие от экспорта избыточные суммы закупать не производимое в данной стране оборудование для реализации программ её развития, и/или товары, не имеющие отечественных аналогов. Инфляционное давление будет снижено до максимально возможного предела.

А до тех пор можно вывозить поступающую сверх разумных пределов выручку за экспорт из обращения, создавая из неё соответствующие государственные фонды и резервы. Нужно лишь помнить, что такие действия не решают проблему, а лишь отодвигают кризисные явления в будущее, и потому нужно настоятельно вырабатывать приемлемый для всех план международного развития, позволяющий оптимально на всеобщее благо использовать излишнюю ликвидность.

Меры по исправлению ситуации. Особенно сильно возрастает роль разумного плана в наше время исчерпания многих невозобновляемых природных ресурсов. Безвозвратно уходит в прошлое то время, когда представители делового мира лишь «определяли потребности в денежных, людских и материальных ресурсах, рассчитывая, что руководители финансовых, кадровых и снабженческих служб удовлетворят эти потребности без затруднения»¹⁰.

Основной идеей планирования обязаны быть меры по достижению баланса между спросом и предложением, реализуемые, в зависимости от ситуации, путём увеличения предложения или эффективные шаги по уменьшению спроса. При разработке таких планов следует уделять главное внимание именно физической экономике, помня, что никакие финансовые схемы, даже самые хитроумные, предложения товаров или отказ от ненужных потребностей заменить не могут.

Важными также являются вытекающие из принципа самофинансирования шаги по точному покрытию всех расходов государства его доходами, включая и эмиссионный доход. Наводя подобным образом финансовый порядок, государство организует общество на решение стоящих перед ним и каждым человеком задач, и само опирается на такое сотрудничество.

Увеличение предложения могут дать действия по ликвидации или ослаблению дискриминации, хотя тут стоит знать меру, задаваемую принципом самофинансирования.

Дело в том, что далеко не всегда неодинаковые условия для проявления для разных людей бывают надуманными. Нередко выгода в одном месте может быть перекрыта, зачастую многократно, убытками в чём-то другом, и при выработке мероприятий по устранению дискриминации всегда стоит помнить о таком возможном негативном эффекте.

Однако, в некоторых случаях, например, в ходе войн и при стихийных действиях, государство зачастую не может избежать необеспеченной эмиссии денег с целью покрытия своих расходов. Единственное, что ему не следует делать, так только не брать деньги под ссудный процент с целью покрытия своего бюджетного дефицита.

Вначале государству следует производить необеспеченную эмиссию, продавая, если они у него имеются, операторам рынка и населению активы или расписки о праве их получения, которые оказывается возможным использовать вместе с национальной валютой как средства обращения, накопления и платежа. Когда таких ценностей у государства в наличии нет, то одновременно с проведением эмиссии денег оно обязано предпринять шаги по легализации тех заменителей денег, на которые стихийно начинает переходить рыночная система, путём приёма их на хранение с выдачей о таком факте расписок.

Согласно описанным ниже мерам по стабилизации денежного обращения, насколько так позволяют поступать обстоятельства, нужно держать курс на то, что данные расписки заменять в будущем прежние деньги. Если нужда заставляет злоупотреблять уже и их эмиссией, то в условиях падения доверия к ним, можно пытаться вводить новые заменители денег.

В зависимости от ситуации, принимаемые в залог путём эмиссии расписок о хранении ценности, которые рынок начинает или готов использовать как средства обращения, накопления и платежа, могут не только изыматься из обращения, но и продаваться с целью связывания денежной массы. Коль скоро экономика объективно нуждается в деньгах, а хранение указанных ценностей создаёт определённые трудности, то при известном желании и упорстве оказывается возможным не только действенно контролировать ситуацию, но и иметь требуемый запас ценностей для парирования неожиданностей.

Разумеется, до тех пор, пока обращается все прежние варианты национальной валюты, включая и её саму, возможно даже ни разу не испытавшую свою полную замену, все они обязаны объективно и с официальным признанием котироваться относительного некоторого базиса, в качестве которого следует взять самый слабый вариант выпущенных государством денег. Конечно же, их же следует использовать и для составления финансовой отчётности и в иных аналогичных случаях.

Окончательно шаги по нормализации ситуации необходимо предпринимать, как только для того создадутся объективные предпосылки. В такой момент следует твёрдо определиться с тем, что будет играть роль национальных денег в будущем, что следует выводить из обращения, а что надлежит выкупить ук их владельцев по приемлемому для всех заинтересованных сторон курсу с учётом всей относящейся к делу специфики.

В подобных ситуациях возможно введение ограничений на перечисление денег с расчётного счёта за день, включая снятие наличных, а также получения вкладов по депозитам. Конечно же, если того требуют обстоятельства, то такие ограничивающие спрос меры могут применяться в любой момент времени.

При проведении такой политики следует самым широким образом применять описанные ниже меры, позволяющие генерировать умеренную постоянную дефляцию. Рано или поздно, даже с учётом использования эмиссионного дохода, разрывая инфляционные ожидания операторов рынка и населения, они позволят стабилизировать денежное обращение.

Необходимо отметить, что в условиях инфляции, из-за падения эффективности функционирования рыночной системы, предпосылки для её уменьшения возникнут сами собой. И лишь стабилизация денежного обращения, когда только и возможно устойчивое повышение эффективности, создаёт предпосылки увеличения требующейся экономике для обслуживания её оборота денежной массы.

В рассматриваемом комплексе мер, помимо действенных шагов по переориентации спроса на демографически обусловленные потребности, там, где такие подходы ещё не дали адекватного результата, и удовлетворения мобилизационных запросов, когда они ещё реально востребованы обстоятельствами жизни, во всех остальных сферах деятельности следует придерживаться строгой экономии средств. Вместе с самым широким распространением принципа самофинансирования, пусть и не сразу, но со временем и достаточно быстро, порядок удастся навести повсюду.

Безусловно, при своём проведении политика преодоления инфляции обязана учитывать отмеченную в главе 4 закономерность, согласно которой выгода целого общества может вступать в противоречие с пожеланиями некоторого конкретного его члена, если его интересы рассматривать изолировано, и наоборот, личные устремления всех по отдельности в состоянии противоречить их же общему благу. Конечно же, логичным правилом поведения власти в таких условиях должно быть игнорирование отдельных явно не соотносящихся с общими целями общества замечаний и непреклонное практическое стремление реализовать принятую программу развития вместе со стабилизацией денежного обращения.

В известной мере отдельно стоят меры для борьбы с шоками предложения, которые также могут вызвать немалую инфляцию. Конечно же, прежде всего они сводятся к рекомендации предвосхищать их на уровне государственного стратегического планирования экономики, осуществляя шаги по переходу на использование прочих технологий, опирающихся на иные источники сырья и/или поиск новых путей приобретения прежних исходных материалов.

При осуществлении такой политики необходимо постоянно иметь в виду стремление рынка игнорировать проблемы исчерпания невозобновляемых ресурсов, по крайней мере, до тех пор, пока такое возможно. Конечно же, будучи проявлением инертности, данное его свойство в особой форме ставит вопрос о государственном управлении усилиями общества по предвосхищению шоков предложения и преодолению их последствий.

Осуществляя данную политику в виде перехода на использование возобновляемых источников сырья, чьё производство оказывается включённым в цикл функционирования экономики, зачастую всё же не следует надеяться на быстрое получение требующихся результатов в виде уменьшения, а то и вообще исчезновения темпов инфляции. Поскольку включение предмета в цикл оборота товаров заставляет рынок его адекватно оценивать или пытаться так поступить, как показывает тот же опыт производства биотоплива, в первое время стоит ждать чаще ускорения инфляции, а не её падения.

Денежные реформы. Сопровождающее инфляцию, особенно с высокими темпами обесценения денег, расстройство денежного обращение характеризуется дисбалансом предложения денег в экономике и реальной потребности в них со стороны её операторов. Методика борьбы с ним, конечно же, является частью мер по обузданию инфляции.

Вне всяких сомнений, когда денег в обращении оказывается меньше их требуемого количества, то их следует допечатать и ввести или эмитировать в экономику через государственный бюджет. Правда, значительно чаще на практике случается иная ситуация, когда размер денежной массы в экономике превышает разумные его габариты, вызывая инфляцию.

Самым простым выходом из такого положения, который следует применять лишь в крайних случаях, когда другие меры либо показали свою неэффективность, либо явно неадекватны, является «денежная реформа» конфискационного характера, предусматривающая полное изъятие старых денег из обращения с заменой только части их на новые деньги. Коль скоро инфляция, будучи проявлением регресса, приводит к нарушению состояния эквивалентного обмена в экономике и способствует расслоению общества по имущественному признаку, то конфискация денег, отражённая в механизме её реализации, затрагивает население неравномерно, большей частью накладываясь на тех, у кого их оказывается много.

Если расстроенное денежное обращение характеризуется применением описываемых ниже заменителей денег, и принято решение поправить положение дел путём конфискационной реформы, то из обращения могут изыматься не только национальная валюта, но и данные заменители. Конечно же, исходя из специфики ситуации, для разных финансовых активов и денег могут быть применены разные пропорции окончательного изъятия их обращения и замены на новые деньги.

Впрочем, иногда ситуация может быть для государства столь тяжёлой, что бремя конфискации денег, хотя в тяжёлые времена состояние эквивалентного обмена и было нарушено, причём зачастую очень сильно, ему придётся разделить пропорционально по всему населению, что наиболее сильно заденет его наименее имущую часть. В дальнейшем, ибо государство является единственным участником экономики, чьи финансы не подлежат частичному изъятию, и потому оно выигрывает от такой денежной реформы, полученная им выгода обязана быть направлена на выправление положения и компенсацию тех, кто сильнее всего пострадал от такого не имеющего иных альтернатив вынужденного его шага.

Однако, и конфискационная денежная реформа в любом её варианте в силу ряда причин может быть не всегда приемлема. Как следствие, приходится искать иные подходы к решению задачи «стабилизации денежного обращения».

Наиболее логичным из них оказывается резкое замедление эмиссии денег в экономику. Полная приостановка эмиссии, коль скоро маховик инфляции уже раскручен и увлёк за собой экономику, которую из-за присущей ей немалой инерции остановить трудно, для избежания неприятных последствий нежелательна.

Однако в определённых условиях, явно вынуждающих и/или позволяющих пойти на такой шаг, если исходить из соотношения получаемых выгод и приносимых в жертву издержек, она возможна. Более мягкий альтернативный ей подход в виде резкого замедления темпов эмиссии денег снизит, пусть и не сразу же, темпы инфляции.

Со временем, когда покупательная способность валюты придёт в соответствие с текущей потребностью экономики в деньгах, возникнет стабилизация рыночной системы. Коль скоро обмен денег не предполагается, то все используемые ранее государством для контроля над ситуацией финансовые инструменты должны быть выведены из обращения путём их выкупа или учёта при уплате налогов и иных обязательных платежей по их официально действующему и объективному курсу.

Разумеется, при реализации такой программы могут возникнуть трудности, которые, особенно в условиях сильно расстроенного денежного обращения, не позволят достичь полного успеха. В основном их источником будет недоверие населения к национальной валюте, приводящее его к переориентации не только на наличный вариант её использования, но и на иные средства обмена, накопления и платежа, которые, исходя из объективной природы денег, почти неизбежно появятся.

С целью пресечения их негативного влияния на денежное обращение обычно нет смысла запрещать их обращение. Коль скоро спрос на них обусловлен самой жизнью, то такая мера ни к чему хорошему не приведёт.

Куда лучше, особенно учитывая присущие не совсем легальному способу их использования трудности их хранения, предложить помещать их в отделение Министерства финансов с получением в обмен сертификата. Иначе говоря, государство само может с успехом создавать подобные заменители денег, контролируя такой процесс.

Данный сертификат должен не только свидетельствовать о факте такого размещения ценностей, но и сохранять все их преимущества, которыми обеспечивается покупная способность такого заменителя ценностей и денег. В условиях сокращения темпов эмиссии, объективно способствующих росту доверия к национальной валюте, он обязан быть приравнен к национальным деньгам по однозначному курсу, если не фиксированному, то определяемому объективным и строго определённым механизмом, возможно организованным и/или поддерживаемым государством.

Подобный курс, коль скоро он имеет свойство изменяться, когда того требует ситуация обязан периодически фиксироваться государством, лучше всего в строго заданные моменты времени и на базе вполне известного и понятного подхода, для официальных расчётов. Конечно же, в промежутках между такими актами курс данного заменителя также может определяться, но без претензий на его использование в качестве эталона.

В современном обществе обращение таких сертификатов, пусть и не сразу же, можно будет организовать в безналичной форме. Поднятию его популярности будет способствовать реализация на его основе всех видов финансовых и кредитных операций, что станет превращать его в новую валюту страны, действующую параллельно со старыми деньгами.

Как только отмеченные сертификаты приобретут достаточное доверие у агентов экономики, с теми же гарантиями, вплоть до получения обеспечения, надо начать умеренным порядком выпускать новые деньги. Расчёт здесь, как и в случае использования необеспеченных расписок под принятое на хранение золото в Средние века строится на том, что, если экономика приняла деньги в обращение, то отторгать их не станет.

В результате, все владельцы сертификатов и новых денег одновременно не предъявят их к обмену на гарантированные им ценности, в случае, когда они лежат в их основе как обеспечение, совершить который, конечно же, будет невозможно. Конечно же, когда обсуждаемые заменители денег выпускались государством без обеспечения, то предлагаемая замена будет осуществляться с большей лёгкостью и меньшими рисками.

По мере поступления сертификатов в бюджет при уплате налогов и иных обязательных платежей их следует изымать, а взамен их, помня о необходимости соблюдения пропорции между денежной массой в обращении и потребности экономики в деньгах, вводить в экономику новые деньги. Аналогично, учитывая складывающийся курс по отношению к новым деньгам, нужно поступать и со старыми деньгами.

Если есть такая потребность, то может быть несколько типов подобных сертификатов, из которых государство обязано выбрать один и делать на него ставку в ходе последующего обмена денег. В ходе такого процесса все иные заменители денег надо обменивать на новые деньги по их официальным курсам по отношению к таким средствам платежа, определяемым на основании их величин, выражаемых в старых деньгах.

Обсуждаемая операция, приводя к полной стабилизации, закончится в момент изъятия последних сертификатов и старых денег в бюджет. Как только такое случиться, новые деньги объявляются единственными национальными деньгами, а их обеспечение при его наличии, учитывая воспитанное у населения доверие к ним и факт его юридически законного нахождения в безраздельной собственности государства, объявляется теряющим силу.

Безусловно, если удастся добиться стабилизации денежного обращения просто путём резкого замедления темпов эмиссии, вплоть до их отрицательных значений, то замену прежних денег на новые деньги, если встанет такая нужда, можно проводить напрямую. Что же касается различных сертификатов, выступающих в качестве заменителей денег в эпоху нестабильности, то их можно заменить новыми деньгами по их официальному курсу, отражающему реальное положение дел.

Дефляционная экономика. Здравый смысл подсказывает, что следует искать способы такой организации экономической деятельности, которая бы исключала наличие инфляции в рыночной системе. Непредвзятый анализ ситуации показывает, что такая задача, хотя и не была реализована до сих пор на практике, всё же имеет решение.

Ничто не ново под луной. Им оказывается «умеренная постоянная дефляция», заключающаяся в постоянном падении уровня цен во всей экономике и являющаяся по такой причине проявлением прогресса. Собственно говоря, и в современной подверженной инфляции экономики, время от времени происходит нечто подобное и довольно часто.

Дело в том, что «в динамично развивающемся обществе цены на электронно-вычислительную технику могут упасть на 50%, в то время как цены на автомобили подняться на 20%»¹¹. Кроме того, и в случае всеобщего роста цен, его темпы в различных секторах экономики оказываются разными.

Иначе говоря, на фоне обще роста кое-где имеет место и эффект относительного снижения цен. И вот, например, «хотя в 1970-1980 гг. наблюдался высокий уровень инфляции, цены на такие товары, как видеомагнитофоны, цифровые часы и персональные компьютеры, фактически были снижены»¹².

Примечательно, что оазисом умеренного роста цен и даже их падения, причём не только относительного, но зачастую и абсолютного, оказываются высокотехнологичные отрасли, требующие огромных инвестиций в проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских разработок (сокращённо НИОКР – прим. автора). И тут вне конкуренции находится электронная промышленность, особенно такие её разделы, как наукоёмкие и капиталоёмкие компьютерная индустрия и сотовая связь, в которых прежние инвестиции практически моментально устаревают.

Собственно говоря, вызываемые данными затратами гигантские потребности в финансовых средствах и являются причиной постоянного падения цен. Ведь столь большие капиталовложения, отдача от которых, к тому же, вовсе не будет длительной, берутся вовсе не с потолка, а, в конечном счёте, из остающейся в распоряжении предприятия прибыли.

Действительно, другого её конечного источника, как уже отмечалось в главе 4, хотя как промежуточный вариант может использоваться и кредит, просто нет. Получаемая же предприятием прибыль, по крайней мере, на данном рынке может расти опережающими темпами только при резком расширении рынка сбыта на фоне соответствующего падения цен, нередко сопровождающимся появлением новых сфер приложения производимой продукции.

И получается, что нормальным условием развития высокотехнологических отраслей является работа в условиях постоянной дефляции, правда, иногда принимающей относительную форму замедленного роста цен на неё на свою продукцию на общем фоне их повышения во всей экономике. Конечно же, на первый взгляд сказанное звучит странно.

Однако, именно так и происходит на самом деле, а к чему такой подход, в конце концов, привёл – общеизвестно. По мнению автора, наиболее впечатляющим является пример сотовой связи.

Первый сотовый телефон был изготовлен фирмой Nokia в 1991г. и весил целых 5 (пять) килограмм. Конечно же, о том, чтобы его носить, как сейчас принято, на поясе или на шее, в те времена и речи не шло.

Носили его в виде сумки через плечо, и никто тогда не мог и подумать, что через 10 (десять) или 15 (пятнадцать) лет телефон станет умещаться на ладони и будет значительно легче пустого кошелька. Не исключено, что, если бы кто-то и высказал такую мысль вслух, то его бы подняли на смех как наивного фантазёра.

Однако, механизм умеренной постоянной дефляции цен в сотовой связи, несмотря на общий инфляционный фон всей экономики, сделал данную фантазию банальной реальностью. И сейчас, в момент написания настоящей книги, на руке взрослого человека общеупотребительные модели сотовых телефонов размещаются 4 (четыре) раза.

Впрочем, как известно, во многих случаях нет предела совершенству. И, осматривая состояние рынка средств мобильной связи, весьма трудно отделаться от мысли, что описанное блестящее достижение, если не в области компактизации размеров, так в других свойствах мобильных телефонов, видимо далеко не предел.

Например, в самом ближайшем будущем, планируется выпуск сотовых телефонов размером поменьше пуговицы от рубашки. И не исключено, что даже новорождённым их будут дарить в роддомах по факту рождения.

Более того, чем дальше, тем всё больше, сотовый телефон уже представляет собой далеко не телефон, а совмещает в себе множество функций, в том числе и развлекательных, а некоторые модели используются также как фотоаппарат и видеокамера. И всё такое разнообразие функций, конечно же, является следствием умеренной постоянной дефляции.

Не исключено, что скоро реальностью станет анекдот о японце и нескольких телевизорах в кулаке. Он повествует о том, как японец на выставке спросил посетителя, что у него в руке.

Посетитель правильно ответил, что телевизор. Впрочем, его всего равно поставили в тупик, ибо японец также попросил отгадать, сколько же телевизоров он держит в руке.

Впрочем, стоит осознавать, что приведённый пример исключителен по своей специфике, и во многих других отраслях экономики, например, в строительстве, самостоятельный аналогичный запуск механизма умеренной постоянной дефляции невозможен. Правда, как инструмент бесструктурного управления экономикой она может быть запущена искусственно на уровне государства, позволяя добиться впечатляющих успехов при минимуме затрат.

Разумеется, в противовес свойственной инфляционной экономике «деноминации» или увеличения стоимости денег путём отброса лишних нулей с выводом из оборота слишком мелких денег в перерывах между такими шагами, умеренная постоянная дефляция со временем поставит вопрос о «реноминации», заключающейся в уменьшении стоимости денег. Она должна осуществляться путём добавления нулей, а до того в выводе из обращения купюр слишком большого номинала.

Генерация дефляции. Иначе говоря, вместо характеризуемой различными темпами инфляции «инфляционной экономики» древнеарийская философия призывает организовывать функционирование рынка на принципах «дефляционной экономики». Исходя из приведённых выше примеров, можно сказать и так, что наилучшим показателем нормального состояния экономики предполагается считать наличие в ней умеренной постоянной дефляции.

Поддержание экономики в таком состоянии, а также неразрывно связанное с нею поддержание курса национальной валюты, а то даже и его усиление, и обязано быть целью государственной политики в области организации нормального денежного обращения, неразрывно связанного со здоровьем рыночной системы. В случае же перегрева экономической системы из неё обязаны выводиться излишние деньги, а при нахождении рынка в состоянии депрессии или при явной тенденции перейти в такое состояние через бюджет обязана вводиться дополнительная наличность.

Разумеется, главный вопрос заключается в поддержании темпов умеренной постоянной дефляции, которые бы не нарушали выполнения принципа самофинансирования агентов рынка в их повседневной деятельности. Создавать данный эффект будут «дефляция спроса» и «дефляция предложения», а когда и «дефляционный шок предложения».

Ускоренные темпы развития в дефляционной экономике в значительной мере станут достигаться по причине повышенного внимания к разработке качественно новых технологий и их широкого использования. При создании таких технологий вопросы использования отходов производства в качестве сырья будут занимать далеко не последнее место.

Как дефляция предложения, так дефляционный шок предложения являются следствием применения более совершенных технологий и/или видов сырья в производстве товаров, а также роста производительности труда. Данные обстоятельства, когда по одиночке, но весьма нередко и вместе, обуславливают падение мажоранты экономической системы, что эквивалентно росту эффективности её функционирования.

В свою очередь дефляция спроса проистекает из факторов ограничения спроса. Среди них ключевое значение имеет уменьшение поддерживающей платёжеспособность спроса денежной массы в обращении посредством ремиссии.

Решение данной проблемы может осуществляться путём постоянного взимания, даже в условиях проведения эмиссии, налога с оборота с любых сумм вносимых в доходные части всех бюджетов и внебюджетных фондов с направлением собираемых сумм в фонд ремиссии. Конечно же, кроме отмеченного обстоятельства предлагаемый шаг в известном смысле уравнивает государственные органы управления и прочих агентов в деле уплаты налога с оборота.

С целью унификации ставку такого налога для бюджета каждого уровня имеет смысл положить равной проценту сбора доходов с помощью налога с оборота в данный бюджет. В случаях, когда такой подход в силу определённых причин представляется нецелесообразным, то все равно стоит стремиться к установлению связей между данными параметрами.

Для избежания чрезмерного накопления ошибок округления чисто технически вывод данных сумм из обращения разумно осуществляться довольно регулярно, например, в зависимости от ситуации, раз в неделю или даже в день, с величины всех поступивших сумм по принятой ставке. Все же прочие государственные структуры, кроме включённых в экономику и участвующих в её функционировании государственных предприятий, получая деньги из бюджета, по крайней мере, тогда, когда есть нужда ослабить темпы дефляции в экономике, подобного налога, конечно же, платить не обязаны.

Наличные деньги в виде бумажных купюр или в той форме, которую они могут принять, имеет смысл выпускать в обращение сериями, легко отличающимися друг от друга, например, цветом или ещё как-то. И хотя вводить наличные деньги каждой серии в экономику можно и постепенно, объявлять их недействительными следует в заранее определённое время.

Правда, перед самой такой датой наличные деньги связанной с нею серии вводить в рыночную систему, если только для такого шага не имеется веских причин, не следует. Металлическую же монету, из-за трудностей лёгкой идентификации её по времени выпуска и небольшого номинала, нет никакого смысла выводить из обращения предложенным способом.

Вне всяких сомнений, генерируя умеренную постоянную дефляцию, следует всемерно избегать «дефляционного шока», могущего нарушить условия самофинансирования у значительной части агентов рынка и парализовать данным обстоятельством работу экономики. Вполне адекватным средством контроля ситуации может выступать постоянно проводимый мониторинг состояния расчётов в экономике, основанный на сравнении текущего периода оплаты кредиторской задолженности и сравнения данного показателя с его общепринятой величиной, признаваемой в данной экономике.

В результате, с чисто технической точки зрения вывод денег из обращения или их ремиссию следует производить осторожно. И потому любые внебюджетные фонды, не говоря уже о самих собираемых бюджетом суммах, в своей части, не подлежащей к выводу из обращения, обязаны без особого промедления адекватно вводиться обратно в экономику.

Вне всяких сомнений, наличие создаваемого умеренной постоянной дефляцией дефляционного дохода будет означать наличие неэквивалентного обмена в экономике. Правда, учитывая связанные с умеренной постоянной дефляцией огромные выгоды, следует признать, что он является платой за будущее изобилие, и с его наличием нужно смириться.

Возможность реализации. Впрочем, в определённых условиях дефляционный шок будет не столь опасным и разрушительным. Речь идёт об ориентации развития общества на удовлетворение демографически обусловленных потребностей, которые по каждому своему пункту имеют достаточно точно определяемый объём, требующийся обществу.

В отличие от них, как отмечалось в главе 4, потребность в деградационно паразитарных потребностях либо нельзя определить вообще, либо можно оценить лишь приблизительно. С технической точки зрения данное обстоятельство означает, что у демографически обусловленных потребностей, описывающий период потребительского голода эластичный участок кривой предложения очень мал, а у деградационно паразитарных потребностей, наоборот, велик.

Иначе говоря, согласно древнеарийской философии из-за несовпадения мощностей Универсума и ограниченных возможностей объектов окружающего мира, хотя все потребности удовлетворить полностью невозможно, в отношении каждой конкретной демографически обусловленной потребности, если встанет данный вопрос, такое вполне достижимо. В случае деградационно паразитарных потребностей отказ от них почти неизменно происходит от пресыщения ненужным.

В результате, демографически обусловленные потребности, обладая явной неэластичностью спроса, эффективно препятствующей их перепроизводству, органически связаны с тенденцией дефляцией. Объём их выпуска быстро растёт лишь до определённого реальными потребностями общества предела, за которым он всегда будет, хотя и некатастрофично, превышать спрос на них, способствуя поддержанию тенденции умеренной постоянной дефляции.

Относительно деградационно паразитарных потребностей можно сказать, что ориентирующая на них экономика постоянно порождает в своей среде инфляцию. Рано или поздно, их производство в любой ситуации приводит к истощению ресурсов и подрыву основ существования избравшего такой образ жизни общества.

Разумеется, пущенный на самотёк процесс снижения цен, не только расширяя рынки, но и нередко высвобождая ресурсы из прежних сфер их использования, может привести к негативным последствиям. Их нейтрализации можно достичь разумным планированием развития, что, в частности, доказывает его восстребованность как условия устойчивого роста.

Органически связанное с дефляцией замедление оборота денег, особенно при самом широком распространении в экономике метода внутреннего хозрасчёта, приведёт к тому, что спрос на деньги будет носить куда более объективный характер, чем в случае инфляционной экономики, и его можно будет удовлетворять с меньшей боязнью получения негативных последствий. Способствуя стабилизации рыночной системы, скорость оборота денег станет приближаться к своему объективно существующему оптимальному показателю, и потому вместе с прочими объективно нужными для планирования параметрами может легко прогнозироваться в условиях роста индивидуальности каждого оператора рынка.

Предложенная система управления текущим развитием экономики оказывается гибче, устойчивее по получаемым результатам и надёжнее, чем всё, что рекомендует для таких целей официальная экономическая наука. Не отрезая, пусть и малодоходные, но важные для всего общества и дающие столь нужное ему усложнение структуры инвестиции по причине их беспроцентного кредитования, выгодного, тем не менее, в условиях постоянной дефляции, или предоставления средств взаймы под участие в прибыли, она позволяет поддерживать оптимальный режим развития общества.

Сейчас же, из-за несовершенства инструментария управления и контроля, масса денег в обращении постоянно разбухает выше их объективно необходимого количества, что создаёт тепличные условия для возникновения и инфляции. И она раз возникнув, уже сама поддерживает и усиливает себя, наглядно демонстрируя, как инерция системы поддерживает её нахождение в прежнем режиме функционирования до тех пор, пока развивающиеся в ней метастазы её не уничтожат.

В случае же умеренной постоянной дефляции связанные с нею ожидания, как и отмеченные представления о консервации инфляционного климата также поддерживают достигнутые значения фундаментальных параметров функционирования экономики в прежнем формате. Вот только, в отличие от инфляционных ожиданий, они делают благое дело поддержания устойчивости востребованного обществом варианта его развития.

Помимо всего прочего, они изменяют сущность связи между периодами экономического цикла и характерными для них темпами изменения цен, а также модифицируют форму кривой Филипса. Например, любой рост и увеличение уровня деловой активности будет сопровождаться ослаблением темпов дефляции, возможно, иногда переходящих в инфляцию, а спад в экономике и любые кризисные явления начнёт характеризоваться усилением дефляции.

Резкое расширение объёмов рынка приведёт к тому, что в основном станет наблюдаться долгосрочный вариант кривой Филипса, когда усиление повышение темпов дефляции приводит к повышению занятости, а их ослабление ослабляет потребность в рабочей силе. При небольшом горизонте рассмотрения проблемы возможна реализация противоположных данных тенденций, характерная для краткосрочной кривой Филипса, но они не будет иметь больших размахов, по крайней мере, при проведении государством действенной политики переобучения рабочей силы, когда она требуется.

Новый механизм работы экономики. Очень важно также и то, что предложенный механизм вывода денег из экономики пропорционально действующему уровню деловой активности носит антициклический характер и реализуется автоматически. Иначе говоря, он способствует поддержанию экономики в оптимальном режиме её функционирования, а не к отходу от него в любую сторону под воздействием специфики случайных обстоятельств.

В случае перегрева экономики описанная схема, усиленно осуществляя ремиссию денежной массы, станет способствовать нормализации деловой активности. В период же депрессии, поскольку вместе с уменьшением деловой активности падает и размер выводимых из экономики денег, она начнёт стимулировать рост предприимчивости.

Происходящий при повышении эффективности функционирования экономики и разумной экспансии рынка рост прибылей, как с точки зрения их общей величины, так и рентабельности совершаемых операций неизменно приведёт к росту свободных финансовых средств у операторов рынка. Налог на деньги, ослабляя желание иметь один лишь дефляционный доход, заставить их владельцев, ускоряя научно-технический прогресс, вкладывать свои средства в инвестиционный процесс.

Умеренная постоянная дефляция, заставляя экономить, не может не способствовать появлению оптимальных пропорций в экономике, создавая таким своим воздействием возможность эффективного вложения инвестиций. Усиливающаяся от неё связность же экономики приведёт к тому, что относительная доля всех расходов в ней уменьшиться.

Расти будет лишь общая норма сбережений, хотя удельный вес каждой инвестиции в такой тенденции также станет уменьшаться. В условиях же инфляции, когда диспропорции экономики не позволяют эффективно вкладывать средства в реальный сектор, по рынку непроизводительно растёт доля затрат, а инвестиции в значительной мере начинают осуществляться также в непроизводительной форме, например, в те же драгоценности.

Вследствие ограниченности возможностей, спрос на инвестиции со стороны заёмщиков капитала будет постоянным. Замедление же оборота капитала, являющегося следствием усложнения экономики в ходе реализации её прогресса, создаст возможность совершения столь нужных для развития рыночной системы длительных инвестиций.

Вместе с тем, однако, дефляционная экономика создаёт все предпосылки для снижения себестоимости и решения производителями своих внутренних проблем не за счёт потребителя, а путём использования собственных внутренних источников. Конечно же, наибольший эффект тут получится при самом широком распространении принципа самофинансирования, включая применение на предприятиях метода внутреннего хозрасчёта, а также уменьшения относительной доли вмешательства государства в экономику, что не может не заставлять её агентов работать на потребителя.

Иначе говоря, постоянное падение цен будет заставлять предприятия изыскивать разумные способы снижения себестоимости своей продукции, а также принимать наилучшие решения из всех предоставляемых возможностей. Умеренная постоянная дефляция заставит их самостоятельно и без понуканий со стороны власти и общества делать то, что они и сейчас должны делать, но лишь при помощи воздействия огромной армии работников государственного аппарата, которые также будут вынуждены заниматься своим непосредственным делом и лучше работать.

В таких условиях ограниченная численность рабочей силы повысит интерес к автоматизации производства, что расширит условия для самореализации и привлекательности труда. Совмещение же её с самым широким распространением метода внутреннего хозрасчёта позволит создать столь желаемый для общества механизм, эластично реагирующий на любые изменения уровня цен с минимальными колебаниями физического объёма производства, а то и вовсе без них.

Умеренная постоянная дефляция уменьшит число посредников до разумного уровня, оставив из них только тех, которые действительно нужны для работы механизма экономики и реально востребованы им. Иначе говоря, максимально приближая финансовый оборот к процессам физической экономики, что не может не привести к улучшению статистических показателей работы рынка, умеренная постоянная дефляция повысит качество любых экономических прогнозов и позволит лучше и более тонко, чем грубое государственное вмешательство регулировать деятельность операторов рынка.

В результате, на производителей падёт вся тяжесть продвижения экономики вперёд. Иначе говоря, умеренная постоянная дефляция станет заставлять их крайне обдуманно подходить к осуществлению различных расходов, не выбрасывать легко деньги просто на внешний блеск, а вкладывать, принимая во внимание вероятностный характер окружающего мира и возможные ошибки, в действительно нужные вещи.

Сейчас же, в современном рынке, функционирующем по принципам инфляционной экономики, зачастую именно покупатель покрывает многочисленные прихоти производителя, что противоречит признаваемому в основном лишь на словах постулату, что потребитель всегда является королём положения. Можно сказать и так, что умеренная постоянная дефляция способствует росту реальных инвестиций и развитию рыночной системы, а инфляция лишь порождает спекуляции \и транжирство, которые довольно быстро приводят к деградации общества и экономической системы.

На первый взгляд, может возникнуть впечатление, что умеренная постоянная дефляция, усилив ключевую роль потребителя в современной экономике, приведёт к отложенному спросу в надежде на дальнейшее снижение цен. На самом деле следствием умеренной дефляции станет в подавляющей массе лучшая проработка принимаемых решений на любом уровне и в произвольной ситуации и покупка того, что действительно нужно, с рациональным выбором момента покупки.

В результате, не только исчезнут чрезмерные излишки из-за отказа столь свойственной инфляционной политике покупки про запас перед очередным повышением цен. Начиная с формирования соответствующего поведения у конечных потребителей, возникнет автоматически действующий механизм стимулирования развития демографически обусловленных потребностей, поскольку потребность в них существует всегда, и подавления деградационно паразитарных, ибо они, по крайней мере, если кто без них не может обходиться, могут и подождать, особенно в условиях падения цен.

Привычка к работе в условиях умеренной постоянной дефляции и широкое применение метода внутреннего хозрасчёта будет способствовать реализации запасов перепроизводства за счёт снижения цен на продукцию, а вопрос об их уничтожении с целью поддержания цен на них, столь обычный в условиях инфляционной экономики, никогда не будет стоять на повестке дня. Конечно же, реализация подобных мер будет усиливать дефляцию.

Умеренная постоянная дефляция будет сглаживать действие ценовых ножниц, возникающих, например, на результаты работы сельского хозяйства и продукцию высокотехнологических отраслей экономики. И что очень важно, и данный принцип, как и многие прочие порождаемые дефляционной экономикой нюансы, станет работать автоматически.

Дело в том, что снижение цен, зачастую сопровождаясь применением прогрессивных технологий, станет производиться на каждом технологическом переделе. Коль скоро при производстве продукции высокотехнологических отраслей их намного больше, чем в сельском хозяйстве и прочих отраслях, имеющих аналогичное расположение в структуре экономике, то и падение цен на их продукцию будет идти медленнее, чем в высокотехнологических секторах экономики.

Будучи проявлением прогресса, умеренная постоянная дефляция, в корне подрывая любые стимулы к организации нетоварного производства, создаст все условия для проявления индивидуальности, усиливающей связность экономики. Она создаст столь любезную для блага общества ситуацию, когда каждый при наличии у него такого желания окажется в состоянии работать по своему призванию, не мешая другим, с максимально возможным для него охватом своего рынка.

Правда, платой за наличие такой возможности, особенно в условиях широкого применения метода внутреннего хозрасчёта, позволяющего использовать эффект масштаба будет в основном монополистическая и олигополистическая форма организации деловой жизни отраслей экономики. Впрочем, умеренная постоянная дефляция будет тем эффективным контролирующим инструментом, который не позволит разыграться аппетитам производителей.

В значительно меньшей степени сделанное замечание касается монопсонии и олигопсонии. Конечно же, причина заключается в том, что в условиях усиления связности экономики один и тот же труд может находить себе применение в самых разных сферах производства и вообще деловой жизни.

Умеренная постоянная дефляция в нормальных условиях работы будет приближать цену рынков с несовершенной конкуренцией к той, которая бы получилась на аналогичных рынках, характеризуемых совершенной конкуренцией. Конечно же, одновременно будут создавать условия упрочнения суверенитета потребителя, что не может не быть выгодно обществу.

Однако, предоставляя возможность каждому отыскать свою нишу, на которую иные производители не смогут адекватно претендовать в силу ограниченности своих возможностей, умеренная постоянная сделает невозможным демпинг. Действительно, в условиях такого ценового фона, вместо того, чтобы отрывать у других кусок хлеба, проявляя индивидуальность, каждый будет стремиться, реализуя экспансию рынка, найти приложение своим силам в новых сферах, зачастую там, где ранее работа на условиях самофинансирования считалась даже принципиально невозможной.

Логичным результатом реализации такой политики станет столь любезное обществу расширение возможностей экономики, которая не будет плодить излишние однотипные производства, а направит средства туда, где они нужнее. Защита же потребителя станет производиться постоянным снижением цен в опасении, что выбранная ниша окажется не только привлекательной для других, но и позволит им там прочно обосноваться из-за высоких получаемых там доходов.

Конкуренция примет открывающую гигантские возможности самовыражения здоровую форму и станет заключаться не в поглощении любой ценой конкурента, а в дальнейшем проявлении индивидуальности, идентификации в глазах не только своих, но и покупателя занимаемой ниши вместе с отличительными признаками, делающими её отличной от позиции конкурента. Повышение эффективности за счёт раскрытия граней внутреннего потенциала и невозможность переложить свои издержки на потребителя приведут к тому, что операторы рынка будут с большей охотой продавать друг другу, пусть и важные активы, но не связанные всецело и органически с их деятельностью и перспективами развития активы.

Более того, умеренная постоянная дефляция умерит аппетиты на чужой бизнес, включая участие в прибылях. Главным станет поступление денег в виде текущей оплаты при покупке товара, что наблюдается в любой достаточно спокойной ситуации, в том числе и в условиях инфляционной экономики.

Иначе говоря, идеалом, единственной неподвижной точкой конкуренции должно стать состояние, когда конкурентом любого агента рынка является он сам. Постоянно стремясь сделать своё дело как можно лучше и всемерно заслужить благосклонность потребителей, оператор рынка будет лучше разбираться в складывающихся в его сфере деятельности тенденциях, эффективно предвидеть их и, встречая минимум препятствий, с большей гарантией реализовывать.

Он также станет более рационально действовать в неожиданных для него условиях, которые могут наступить в силу принципиально вероятностного характера Мироздания. И, конечно же, без особой нужды, несмотря даже на возможности, предоставляемые методом внутреннего хозрасчёта, он не станет совмещать у себя различные виды деятельности, недостаточно сильно связанные между собой, не говоря уже о тех, что требует разных подходов к своей реализации.

В таких условиях нередкими будут факты разделения производств, возможно, с целью реализации эффекта масштаба связанных между собой юридически. Конечно же, при возникновении любой такой потребности, данные тенденции могут создавать основу для осуществления действий по расчленению государством слишком крупных производств.

Безусловно, здоровый характер конкуренции не станет стимулировать не отвечающий действительным реалиям ускоренный износ ещё годных к использованию видов продукции. В условиях, когда оказывается невозможным переложить на потребителя свои издержки, с целью их компенсации, пусть и частичной, для реально устаревших товаров и технологий куда выгоднее станет найти новые сферы приложения, возможно, расширяющие рынок сбыта их новых модификаций.

Иначе говоря, умеренная постоянная дефляция станет делать то же самое, что сейчас возлагается современной экономической наукой на инерционный вариант конкуренции. Правда, в союзе со здоровым вариантом конкуренции она сможет сделать такую работу лучше, и потому цена будет точно и комплексно отражать представления покупателя о товаре.

Органически связанная со здоровой конкуренцией кооперация, в которую она зачастую перетекает, сделает востребованной в основном организованную форму деятельности, когда легче достигать формальных соглашений и разделения сфер полномочий и интересов. Как следствие, при умеренной постоянной дефляции реклама, приняв целевой характер доведения новой информации до всех, кого она действительно интересует, станет менее агрессивной.

Сейчас же нередко реклама нацеливается на дискредитацию конкурентов и их товаров с целью зашиты своей доли на рынке, ибо в условиях инфляции зачастую оказывается куда труднее проявить свою индивидуальность и более чётко позиционироваться относительно конкурентов, чем отбить их атаку таким образом. И стоит ли удивляться тому, что идущие на рекламу деньги в подобных условиях тратятся в высшей степени неэффективно и дают весьма скромный результат.

Разумеется, стремление к проявлению индивидуальности каждым и создание условий для реализации подобных здоровых начинаний поставят во главу угла профессионализм. Произойдёт оздоровление морального климата в обществе, и честность во всех её проявлениях, став наилучшим активом в любой деятельности, начнёт цениться очень высоко.

И, наконец, повышая эффективность производства и индивидуальность территорий, умеренная постоянная дефляция начнёт усиливать связность экономики за счёт новых типов коммуникаций, а не только путём физического сближения контрагентов. Иначе говоря, в отличие от инфляции, которая создаёт быстро дающие упадок морали гигантские города, умеренная постоянная дефляция способствует жизнестойкости небольших и малых поселений с их высокими требованиями к повседневной нравственности, поддерживая в них нормальный уровень жизни и возможности здорового досуга

Рассосредоточение экономической власти. Ориентация демографических потребностей, сочетающих свой конечный объём по каждому конкретному виду с неограниченностью общей потребности в их удовлетворении, приведёт к тому, что в обществе будет поддерживаться естественный безработицы в размере, адекватном всем прочим задачам общества, несвязанным напрямую с экономикой. Вдобавок, проявляя антиномичный характер Мироздания и особое место человека в нём, рост спроса на рабочую силу высокого поднимет получаемые ею доходы.

Необходимо отметить, что автоматизация, и чем она больше, тем сильнее, может лишь усиливать данный процесс. Причина, конечно же, заключается в том, что человека не в состоянии заменить бездушные механизмы.

Рост доходов будет происходить не только напрямую, но и за счёт косвенных показателей, обеспечивающих качество труда. И даже неквалифицированная рабочая сила, если она желает получить профессию, станет в основном обучаться частными операторами рынка, а не за счёт соответствующих государственных программ.

В результате, отражая тенденцию к установлению под постоянным действием инертности состояния эквивалентного обмена во всех нюансах функционирования экономики, умеренная постоянная дефляция будет неуклонно в тенденции уменьшать отражающий расслоение общества «квинтильный коэффициент», сравнивающий отношение доходов наиболее обеспеченной и наименее богатой части общества при условии равенства их процентной доли во всём населении. И причина для проявления социальной напряжённости и недовольства в их агрессивных формах исчезнет, поскольку удастся поддерживать в терпимых пределах отклонения от состояния эквивалентного обмена, которые являются платой общества за его возможность движения вперёд, в их балансе с инертностью, выражаемой в требованиях справедливости.

Связность экономики и умеренная постоянная дефляция, несмотря на небольшое число производителей, если не каждого, то очень многих товаров, не позволят использовать кому-либо своё влияние экономическими методами. Вместе с уменьшением расслоения общества у каждого полезного его члена появятся средства для самовыражения.

Впрочем, полного равенства, являющегося признаком проявлением конца эволюции, наблюдаться никогда не будет. И потому каждый, при наличии известного желания и упорства, сможет, проявляя свою индивидуальность, найти себе нишу по душе и материально выделиться на фоне общей массы, обеспечить себе достойный уровень жизни честным трудом.

Вне всяких сомнений, уменьшение имущественного расслоения общества и ставка в функционировании экономики на самофинансирование в корне подорвёт престижность некоторых видов деятельности, особенно нездоровых, культивирующих деградационно-паразитарные потребности. Модифицировав в требуемую сторону общепринятые стереотипы поведения, умеренная постоянная дефляция устранит резкие перекосы в оплате труда на большинстве разных рынков рабочей силы, и вознаграждение за труд станет более адекватно отражать реальное положение дел.

И вполне естественно, что честный труд, сравниваясь в своём вознаграждении со многими иными доходами, станет выгоднее накопительства и спекуляции. В конце концов, обеспечивая каждую индивидуальность адекватным ею вкладу в общее благосостояние доходом, умеренная постоянная дефляция, придавая демократии истинный смысл, подведёт реальную материальную базу под востребованные жизнью и здравым смыслом идущие снизу способы самоорганизации народа.

Смягчение имущественного неравенства приведёт к тому, что вырастет влияние акционеров на деятельность корпораций. И вообще ослабнет «демократия неравенства», заключающаяся в том, что во многих сферах человеческой жизни и деятельности решение принимается на базе числа голосов, распределяемых не на равном количестве голосов, как в той же политике, а на основе размера прав собственности и/или богатства, как происходит в деловом мире.

Вдобавок, ставка на научно-технический прогресс, обеспечивающий повышение эффективности функционирования экономики, рано или поздно приведёт к подрыву монополии там, где ранее такое было немыслимо, а также в состоянии ослабить концентрацию производства в олигополиях. Как следствие, постепенно, но неуклонно станут уничтожаться крупные экономические формы хозяйствования, представляющие собой угрозу для нормального развития любого общества.

Чисто технически данная тенденция станет реализовываться путём выделения нескольких ниш на разросшемся некогда едином рынке, в которых опять, как и прежде, обоснуются в основном монополии и олигополии. Конечно же, аналогичные замечания справедливы и относительно монопсонии и олигопсонии.

Однако, как и ранее потенциально связанные с такими формами негативные эффекты будут обуздываться умеренной постоянной дефляцией. Как следствие, в целом общество станет получать выгоду, заключающуюся одновременно в значительной концентрации капитала, позволяющего осуществлять адекватные проекты развития и в ценовом режиме функционирования рынка, максимально приближённом к состоянию совершенной конкуренции.

Финансы и работа фондовых рынков. Сложность структуры ценообразования фондовых ценностей, особенно акций, преломлённая через проявляемую в условиях экономики инерцию массового сознания создаёт предпосылки резких колебаний курсов ценных бумаг. И даже без учёта фактов предоставляться их в залог в обеспечение кредитов, ясна пагубность воздействия данного обстоятельства на благосостояние общества и нормальное функционирование экономики.

Вдобавок, коль скоро речь идёт о более близких, чем все почти прочие ценности, к деньгам финансовых активах, то ситуацию усугубляют и факты обычного мошенничества, например, незаконные эмиссии ценных бумаг и долговых обязательств. Конечно же, государство обязано постоянно следить за соблюдением законности в сделках в области финансов и на фондовых рынках, рассматривая её нарушение, подрывающее эффективность функционирования не только кредитно-финансовой системы, но и всей экономики, как преступления против государства.

Весьма часто встречается и фальсификация финансовой отчётности предприятий и корпораций, причём не только тех, чьи акции обращаются на бирже. Здесь действенную помощь может оказать самое широкое распространение метода внутреннего хозрасчёта, а также явно прописанной в законах ответственности аудиторов за качество своей работы, особенно в тех случаях, когда заверение ими публично представляемой финансовой отчётности является обязательным.

Однако, данные меры вовсе не решают проблему устойчивости фондового рынка, поскольку обращающиеся на нём ценности, из-за их непростой связи с теми, кто их выпустил в обращение, в колебаниях своих курсов оказываются сильно подвержены влиянию текущего настроения. Именно по такой причине для фондового рынка столь характерны спекуляции.

Особенно опасным является вызывающий не только перегрев самого фондового рынка, но и всей экономики в целом, ажиотаж, случающийся в периоды экономического роста. Быстро исчерпывая, особенно в инфляционной экономике, свой объективный потенциал роста, на фондовом рынке он приводит к завышению курсов ценностей обращающихся там финансовых активов, прежде всего, акций, выше их объективных значений.

Разумеется, рано или поздно такой необеспеченный ничем финансовый пузырь начинает движение в обратном направлении. В такие моменты на фондовом рынке возникает паника, заставляющая владельцев финансовых активов продавать их по ценам, объективно меньшим тех, которые можно было бы за них выручить в спокойной обстановке.

Её логичным результатом является не только испарение богатства общества в одночасье, но и создающее опасное для его нормального развития имущественное расслоение населения сосредоточение реальных ценностей в немногочисленных руках тех, кто такую панику может даже и организовать. Стоит ли говорить, что люди крайне заинтересованы в создании механизма, гарантированно защищающего их от подобных потрясений.

Разумным и эффективным выходом из создавшегося положения здесь является обложение налогом с оборота любых сделок на фондовом рынке по их сумме. Как и в случае всей остальной экономики, подобная политика наиболее быстрым способом будет успокаивать фондовый рынок, выборочно воздействуя на его самые перегретые участки и успокаивая их.

Дело в том, что быстрый оборот биржи в период её разогрева, когда курсы фондовых ценностей обычно оказываются завышенными относительно их действительной стоимости, быстро будет успокоен налогом с оборота, не только уменьшающим выгодность многих мимолетных спекулятивных сделок, но и, нарушая условия реализации принципа самофинансирования при их проведении, делающим их невыгодными. Что же касается падения курсов ценных бумаг ниже объективного уровня их реального обеспечения, то он, по крайней мере, на ликвидном рынке не будет длительным.

И тогда курсы фондовых ценностей, как и сам фондовый рынок и биржа начнут отражать реально происходящие процессы, и не будут заводить в заблуждение государственные органы управления и агентов рынка, позволяя им заниматься качественным прогнозированием. Колебания курсов станут намного меньше, и будут отражать реальные изменения.

Дело в том, реальная рыночная стоимость, особенно фондовых ценностей, определяется только при условии равенства спроса и предложения, гарантированно достигаемых лишь в предлагаемой схеме. Если такого равенства нет, то она является спекулятивной и в принципе не в состоянии отражать никаких объективных реалий.

Разумеется, под влиянием фондового рынка успокоятся и многие в иной ситуации крайне склонные к ажиотажу неорганизованные рынки, необязательно чёрные, то есть, нелегальные или полулегальные. И вообще спекуляции, если и будут выгодными, то лишь на самое короткое время, что не может не способствовать популярности вложений в физическую экономику, особенно в её модернизацию, создавая условия для ускоренного внедрения новых технологий и прогресса.

Ещё одним преимуществом предлагаемого подхода, правда, опирающимся также на принцип разделения платёжных и инвестиционных функций, станет отсуствие объективной потребности в страховании инвестиционных вкладов. Оно не может не уменьшить размах государственного вмешательства в экономику, здесь в принципе, совершенно неоправданного.

Правда, учитывая не всегда высокую рентабельность операций с ценными бумагами, ставку налога с оборота с ними в обычной ситуации имеет смысл держать на уровне, меньшем аналогичного показателя для всей остальной экономики. Конечно же, здесь следует создать механизм борьбы с уклонением от уплаты налога с оборота в иных секторах экономики.

Основанная на некоторой сделке вне фондового рынка, по которой у совершающих её операторов рынка нет желания платить налог с оборота по повышенной ставке, подобная махинация может осуществляться путём покупки по завышенной цене фондовых ценностей. Пресечь такое намерение легко позволит анонимность выхода на фондовый рынок продавца и покупателя, что в наш век повсеместного распространения электроники достичь нетрудно.

Впрочем, если ставка налога с оборота и так невелика, то никакой разницы между налогообложением на бирже и во всех остальных секторах экономики можно не делать. Аналогично следует поступать, конечно же, в сложных ситуациях, не говоря уже о временах развала денежного обращения.

Собираемые суммы обязаны поступать в распоряжение правительства. В нормальных условиях ему следует передавать их в бюджет и при его составлении, возможно, даже планировать подобные поступления.

В условиях же борьбы с инфляцией правительство обязано будет выводить данные средства, если не все, то в некоторой их части, лучше всего, достаточно значительной, из обращения посредством ремиссии. Оставшиеся такие суммы, если, исходя из специфики положения, их решено не выводить из обращения, должны передаваться в бюджет.

Безусловно, широкое использование налога с оборота станет препятствовать во многих случаях проведению встречных операций купли и продажи с одним и тем же активом на различных торгующих финансовыми активами площадках, уменьшая тем самым ликвидность экономики. Разумным выходом, кстати говоря, всемерно уменьшающим издержки обращения, может стать нетрудное в век электроники объединение всех таких мест торговли в единую сеть.

Повышая гарантии для обеих сторон торговли, она позволит совершать все сделки, по крайней мере, с достаточно распространёнными активами, а когда и типами таких ценностей, на организованных рынках. Скорее всего, данная ситуация будет столь сильна, что лишь катастрофический развал денежного обращения заставит операторов рынка работать отдельно.

Получаемая при завершении такого процесса естественная монополия не обязательно должна находиться в собственности государства, хотя и обязана функционировать под его адекватным контролем. Видимо, лучше всего, если она будет некоммерческой организацией профессиональных участников операций с финансовыми активами.

Разумеется, осуществление шагов в данном направлении будет означать столь пугающую многих людей глобализацию. Впрочем, если она реально осуществляется в интересах всего человечества и адекватно учитывает встающие на пути её реализации трудности, правильно выбирая рецепты их преодоления и надлежащего осуществления, то бояться её, особенно, если учесть приносимые ею действительные блага, не стоит.

Среди прочих приносимых умеренной постоянной дефляцией выгод следует отметить и возможное повышение платёжной дисциплины, поскольку дефляционный доход может способствовать ускорению оплаты счетов поставщиков и прочих кредиторов. А для того, что всегда происходило именно так, следует ввести регулярно взимаемый с каждого расчётного счёта, как населения, так и предприятий «налог на остаток средств на счёте».

Ставка налога на остаток средств на счёте, в зависимости от ситуации, может, как совпадать со ставкой налога с оборота, так и отличаться от неё. Как станет ясно чуть позже, исходя из сущности их применения, данные параметры вряд ли должны и смогут когда-либо совпадать между собой по значениям.

Вместе с периодичностью взимания налога на остаток средств на счёте, они являются инструментом, поднимающим уровень деловой активности, когда он падает ниже своего оптимального значения. Дополненные денежной политикой по регулированию денежного предложения в экономике, они определяют инструментарий «кредитно-денежной политики».

Дело в том, что, поскольку налоги изначально являются перераспределением издержек в масштабах всего общества или его части и потому всегда деловым средой рассматриваются в таком качестве, то нужного эффекта увеличения деловой активности можно добиться, увеличивая размер ставки налога на остаток средств на счёте и периодичность его уплаты. Одновременно с таким шагом, создающим препятствия агентам рынка для изъятия денег их оборота, с целью стимулирования совершения расходов, следует уменьшить размер ставки налога с оборота.

И, наоборот, увеличение ставки налога с оборота, создавая проблемы с эффективностью отдачи расходов, станет способствовать сокращению деловой активности, что следует применять при её чрезмерно высоком уровне. Данную меру, конечно же, нужно совмещать с уменьшением ставки налога на остаток средств на счёте и периодичности его взимания, что станет стимулировать сокращающее деловую активность изъятие денег из оборота операторами рынка.

И налог с оборота, и налог на остаток средств на счёте платится исключительно с денежных сумм, не затрагивая неявляющихся расчётных счетов и прочих финансовых инструментов. Как следствие, здесь оказывается выгодным даже беспроцентный кредит, в частности, заставляющий покупать обращаемые на рынке и выпускаемые векселя по номиналу.

Собственно говоря, векселя в предлагаемой схеме организации экономики будут представлять собой, хоть наименее доходный, но всё же достаточно привлекательный финансовые активы. В зависимости от ситуации, они могут быть использованы, и как средство сбережения, и как платёжный инструмент.

Безусловно, определённая трудность заключается в том, что сумма векселя не может дробиться, а сам он обязан использовать в расчётах как единое целое. Конечно же, она может быть преодолена путём выписки под каждый долг нескольких векселей относительно небольшого или просто небольшого номинала, удобного для дальнейших расчётов, который, не исключено, со временем может стать стандартным, если не для всех, то очень многих операторов рынка.

Вне всяких сомнений, самым важным в предложенном механизме является наличие гарантии в полном ответе должников по своим обязательствам, частным случаем которой является оплата векселедателями своих векселей. Конечно же, данная задача обязана решаться путём повсеместного распространения в экономике метода внутреннего хозрасчёта и вообще принципа самофинансирования, разумного стратегического управления её развитием со стороны государства, а также наличием в ней умеренной постоянной дефляции, а вовсе не широким использованием процедуры банкротства.

Для наличных денег по техническим причинам налог на остаток средств на счёте заменяется периодическим их изъятием из обращения по заранее известным сериям в определённый день с последующей эмиссией новых денежных купюр согласно заранее разработанным и адекватным планам их ввода в обращение. Из-за трудностей работы с металлическими деньгами для них может быть сделано исключение, позволяющее им беспрепятственно обращаться весьма длительное время.

Разумеется, в данной сфере возможности у государства по воздействию на ситуацию в нужном для общества направлении существенно сокращаются. И потому оно обязано всемерно стремится к ограничению наличного оборота во всех его формах, особенно в отношении практически неподконтрольных металлических денег.

Международные экономические отношения. Появление независимых государств, как продуктов деятельности населяющих различные ландшафты этносов, неизбежно. Правда, проявляющее связность Мироздания установление торговых связей между ними, рождая и развивая международную торговлю, также создаёт и связанные с нею проблемы.

Объективность потребности и получаемый эффект. Усиление связности экономики заставляет выходить её агентов за национальные границы и устанавливать экономические связи между странами. Страна же, не желающая в силу ряда причин участвовать в таком процессе продолжает развиваться в условиях «автаркии».

Однако, не только автаркия, но и экономика в недостаточной степени участвующая в международном разделении труда считается «замкнутой экономикой». Значительное вовлечение национальной экономики в международный экономический обмен по сравнению с внутренней активностью является признаком «открытой экономики».

Разумеется, данный процесс не был отнюдь быстрым. Начался он с вывоза производимых агентами национальной экономики товаров в иные страны, где ими торговали свои отечественные операторы рынка, причём ещё достаточно долго не делалось никаких различий в изготовлении, подготовке и виде товаров, которыми торговали в разных странах.

С приобретением опыта и понимания ситуации появлялись и различия, наилучшим способом приспособляющие товар к рынкам разных государств. Экспорт расширялся, позволяя лучше использовать эффект масштаба избравшим данный путь развития «экспортно-ориентированным предприятиям» и повышать таким способом свою конкурентоспособность.

Дело в том, что международная торговля, позволяя проявлять индивидуальность каждой участвующей в ней страны, создаёт предпосылки совершенствования специализации во всех имеющих отношение к делу аспектах и получать выгоды от неё за пределами, дозволяемыми характерной для работающей в условиях автаркии национальной экономики кривой производственных возможностей. Особенно заметна данная особенность на примере малых стран, в уровень благосостояния которых международная торговля вносит вклад несравненно больший вклад, чем в иных государствах.

Впрочем, и кроме них, «многие государства, имеющие ограниченную ресурсную базу и узкий внутренний рынок, просто не в состоянии производить с достаточной эффективностью все товары, необходимые для внутреннего потребления»¹³. И потому любая страна, вовлечённая в достаточной степени в международную торговлю, вынуждена отказываться от производства многих товаров, в условиях автаркии вполне конкурентоспособных.

Правда, до тех, пока связи между странами не усилились до должного уровня, в немалой степени за счёт усовершенствования транспорта, спектр производства почти любой страны был достаточно широк. Постепенное развитие международной торговли заставляло агентов любой национальной экономики переключать имеющиеся у них ресурсы на производство лишь определённого числа товаров, представляющих их страну на международном рынке.

Иначе говоря, сама жизнь, требуя повышения эффективности работы, заставляла их преодолевать кривую производственных возможностей и переходить на сулящую большие выгоды кривую торговых возможностей. Конечно же, в реальной жизни отказ от всего непрофильного имел свой предел, и в остаточном виде оно производилось.

Дело в том, что строгая выпуклость кривой торговых возможностей, отражая предел выпуска, при движении вдоль себя уменьшает в худшую сторону коэффициент эффективности трансформации итого или иного ресурса в новую сферу. Именно по такой причине непрофильные для национальной экономики в условиях международной торговли товары могут в ней производиться, конечно же, в незначительных количествах и на базе всего того, что не нашло себе иного применения.

Стоит ли говорить, что произведённые при таких условиях, они могут и не обладать качеством, характерным для мировых стандартов. Собственно говоря, по такой причине они не находят себе широкого сбыта даже у себя в стране и потому и выпускаются в незначительных количествах в сравнении с имеющимся спросом на них.

Безусловно, если бы отмеченный коэффициент был бы постоянным, а кривая торговых возможностей плоской, то происходило бы полное сосредоточение всех ресурсах национальной экономики на профильных товарах, подчёркивающих её индивидуальность. И всё же именно та же индивидуальность, точнее возможность её проявить, антиномически отражая присущую окружающему миру инертность, позволяет сохраниться в стране непрофильным для её нового образа остаточным производствам, а наименее эффективные в использовании в новых условиях ресурсы оставлять и вообще без применения.

Стоит ли говорить, что следующим этапом усиления связности экономики, дальше повышающим её эффективность функционирования, является организация «международной фирмой» производства предназначенных для сбыта в данной стране товаров, пусть сначала и сборочного. Венцом же таких объединительных процессов становится распределение по своим частям между различными странами производства, позволяющего добиться минимизации его издержек.

Именно на таком этапе основанный на усилении связности экономики процесс принято называть «глобализацией», хотя многие присущие ей признаки наблюдались и ранее при выносе определённых производств из одной страны, более развитой, в другие государства. Рождаемые ею мощности и «транснациональные структуры», больше связанные между собой, чем с экономиками государств своего расположения, в их совокупности понимаются как «мировая экономика».

Мировая экономика, объединяя созданные отдельными странами их «национальные экономики», основывается на «международном разделении труда». Прежней формой такой связи была «международная торговля», а вместе данные формы сотрудничества национальных экономик принято называть «международными экономическими отношениями».

Вне всяких сомнений, существование мировой экономики с особой силой поднимает вопросы свободного перетекания между странами финансовых потоков и движения капитала, в полный рост вставших во времена вывоза отдельных производств в иные страны. Поиск решения таких проблем породил «международный рынок капиталов», выходя на который национальные валюты при своём широком применении становятся «международными валютами».

Любые денежные средства в них для агентов иных национальных экономик, а также всё выраженное в универсальной валюте, являются «авуарами» или «средствами в иностранных валютах». Номинированные же в национальной валюте финансовые активы считаются «средствами в национальной валюте».

С целью описания данных процессов, поставки товаров агентами национальной экономики за пределы своей страны принято называть «экспортом», а ввоз в свою страну товаров, произведённых за её пределами, считается «импортом». Когда речь идёт о движении капитала, то его перевод из страны с целью вложений рассматривать как «экспорт капитала», а получение его назад, не важно, полное или частичное, понимается как «вывоз капитала».

Разница экспорта и импорта, определяемая в национальной валюте за некоторый промежуток времени, является «торговым балансом». Поскольку предназначение экономики заключается в производстве товаров, то торговый баланс представляет собой единственную неподвижную точку финансовых отношений страны с внешним миром.

Позволяющую унифицировать отражение результатов участия страны в международной торговле и мировой экономике концепцию составления торгового баланса имеет смысл связать с развитием рынка, отражая процесс его усложнения. Коль скоро на начальном этапе больше внимание уделялось производству товаров, то вначале следует учитывать именно совокупные последствия операций по их экспорту и импорту.

Далее к ним нужно добавить результат от экспорта и импорта услуг, ибо после удовлетворения своих базовых потребностей в товарах люди в большей степени начинают обращаться к услугам, зачастую только тогда понимая, что они им действительно нужны. Из-за того, что услуги неосязаемы и невидимы, то связанный с ними отмеченный показатель, изменённый на односторонние переводы некоммерческого характера, называют «балансом невидимых операций».

Вместе торговый баланс и баланс текущих операций составляют «баланс текущих операций». Дополненный на «баланс движения капиталов и кредитов» он даёт «платёжный баланс» страны, который отражает стоимостное выражение, обычно в национальной валюте, всего комплекса связей страны с её окружением в форме соотношения не носящих статуса официальных на межгосударственном уровне поступлений в страну и платежей из неё.

Из баланса движения капиталов и кредитов отдельно выделяют операции, осуществляемые с целями долгосрочных вложений, а также любые пожертвования неденежного характера, не носящие статуса официальной помощи данному государству. Сюда же разумно относить и вывоз различного рода прибыли, полученной от выделенных вложений капитала.

Все такие объекты вложений отражают степень вовлечения той или иной национальной экономики в мировую экономику, и потому их совокупности принято называть «балансом активов и пассивов». Коль скоро инвестиции совершаются на возвратной основе, то имеет смысл здесь сводить вместе их поступление и предполагаемый возврат в «расчётный баланс», насколько такое вообще возможно, позволяющий иметь представление о будущих выплатах из страны

Все прочие операции, относящиеся к балансу движения капиталов и кредитов, вместе с любыми относящимися к ним аспектами, например, того же вывоза части полученной прибыли, относят к краткосрочным инвестициям. Конечно же, обычно осуществляемые со спекулятивными целями или с намерением спастись от обесценения денег, в отличие от долгосрочных вкладов в национальную экономику они представляют большую опасность для стабильного развития.

Дело в том, что они улучшают платёжный баланс страны тогда, когда такой особой необходимости нет. А вот в трудные времена они подрубают его на корню, и в экономике, организованной на рекомендациях официальной экономической науки с ними нечего нельзя особо-то и поделать.

Собственно говоря, любой из отмеченных балансов страны может рассчитываться не только по всем её международным операциям, но и по её взаимоотношениям с отдельными странами или их частичными объединениями. Конечно же, такая детализация позволяет лучше представить в деталях позицию страны в мировой экономике.

Действительно, в то время, как с одной страной может наблюдаться дефицит того или иного показателя, с другой вполне реален его актив, почему отдельные влияния на ситуацию могут быть уменьшены. Впрочем, даже при однотипности их воздействия, никогда не лишне знать пропорции соотношений различных имеющих отношение к делу показателей.

Разумеется, любой из отмеченных обобщающих параметров экономической деятельности может быть рассчитан не только для отдельной страны, но и для их произвольного объединения, если только имеется единство взглядов на методологию его составления. И внутри страны они могут вычисляться для отдельных ей территорий и их совокупностей.

Дело в том, что далеко не все валюты можно перевести друг в друга, а когда такое и оказывается возможным сделать, то далеко не всегда оно осуществляется без заметных потерь. Иначе говоря, в принципе, любую иностранную валюту, прежде чем её использовать, страна обязана заработать, и, прежде чем принимать какое-либо связанное с её использованием решение, иногда вовсе не лишне бывает знать, как реально обстоят дела по данному вопросу.

Положительность любой из отмеченных характеристик совместной экономической деятельности, с подчёркиванием, о чём конкретно идёт речь, называется её «профицитом» или «активом». Само же такое свойство считается «профицитностью», а выбранный баланс полагается «профицитным балансом» или «активным балансом».

Отрицательный характер тех же балансов представляет собой их «дефицит» или «дефицитность». Сами же балансы в таком случае считаются «дефицитными балансами».

Вне всяких сомнений, из-за голографичности окружающего мира платёжный и торговый баланс имеют свои аналоги на уровне бухгалтерского учёта отдельного предприятия. Отчёт о прибылях и убытках, конечно же, сопоставляется торговому балансу, а платёжный баланс оказывается во многом аналогичным отчёту о движении денежных средств.

И детализация балансов по каждой валюте имеет свой аналог для каждого агента рынка в виде «валютной позиции», являющейся объединением требований и обязательств оператора рынка в какой-то выбранной валюте. Если имеет место равенство, то такая валютная позиция считается «закрытой позицией», а при несбалансированности требований и обязательств валютная позиция понимается как «открытая позиция».

Когда требования превосходят обязательства, то такая открытая позиция является «длинной позицией». При ином соотношении речь идёт о «короткой позиции».

Дальнейшие рассуждения приводят к выводу о том, что при своём проявлении на рассматриваемом уровне принцип самофинансирования требует положительности торгового баланса, ибо экспорт страны должен финансировать её импорт. Исходя из требования наличия достаточной ликвидности для ответа по имеющимся обязательствам аналогично обосновывается и тот факт, что нормальной является ситуация общего положительности платёжного баланса.

В случае профицита платёжного баланса излишек иностранной валют оседает на счетах агентов национальной экономики и счетах тех государственных органов, которые имеют право проводить с нею операции. Когда же любые поступления в страну оплачиваются в её национальной валюте, то данное её превышение, пополняя официальные валютные резервы страны, скапливается на счетах Министерства финансов и Центрального банка, если он ещё не ликвидирован.

При дефицитности торгового баланса живущей не по средствам стране требуется покрывать свои потребности в импорте иными путями. Если такой эффект оказывается невозможно достичь путём привлечения краткосрочных инвестиций, то приходится идти на крайние меры, к числу которых относится использование официальных валютных резервов страны.

Однако, «официальные резервы любой страны ограничены»¹⁴. И «поэтому устойчивые или длительные дефициты платёжных балансов, которые должны финансироваться за счёт этих резервов, неизбежно приведут к их истощению»¹⁵, и государству ничего не останется делать, как прибегать к займам в международной валюте, а когда такое невозможно, то использовать официально предоставляемую для таких целей помощь.

Правда, и тут возможности оказываются небеспредельными, поскольку рано или поздно исчерпываются. И «в этом случае стране придётся предпринять специальные меры для корректировки платёжного баланса»¹⁶.

Безусловно, следует отчётливо представлять себе, что в подавляющем большинстве случаев «эти меры могут повлечь за собой болезненную перестройку на макроэкономическом уровне, использование торговых барьеров и аналогичных ограничений или изменение международной стоимости национальной валюты»¹⁷. Как следствие, проблемам «хронического дефицита» платёжного баланса, а в определённых случаях и являющегося для него основой торгового баланса, следует уделять самое пристальное внимание, не доводя ситуацию до такого состояния, когда плачевное положение может выправить лишь срочное хирургическое вмешательство.

Ещё одним таким подходом является обесценение национальной валюты, переносящее тяжести приспособления к неблагоприятной ситуации на плечи населения. Если курс национальной валюты нужно удержать или опустить не очень сильно, то проблему можно попытаться решить путём получения займа в требуемой валюте.

Лучше всего, чтобы он был предоставлен, не обязательно регулирующими валютные вопросы официальными структурами, а и просто частными операторами рынка на приемлемых условиях и в требуемой спецификой ситуации срок. Правда, положение дел может быть таким тяжелым, что найти источник такого финансирования даже на любых условиях может оказаться нереально, и тогда попавшее в трудное положение государство может пойти и на такую меру, как объявление своего банкротства в международных отношениях или «дефолта».

Объявив о своей неплатежёспособности, государство приостанавливает, а то и вовсе прекращает платежи из страны в иностранной валюте. Оно может нередко отказаться от некоторых своих долгов в иностранной валюте или производить их, зачастую по приемлемому только для себя курсу, в своей национальной валюте на «блокирующие счета», с которых деньги невозможно перевести в любую иную иностранную валюту, а разрешается только потратить на покупки внутри страны.

Возможности конвертации валют. Постоянный актив баланса по каждой задействованной во внешней торговле данной страны валюте позволяет без каких-либо ограничений поддерживать «конвертацию» национальной валюты, осуществляя её обмен на все прочие имеющие отношение к делу валюты. Конечно же, если несколько иностранных валют можно обменивать друг на друга без каких-либо ограничений, то для конвертации национальной валюты достаточно всегда иметь актив требуемого баланса с совокупностью данных стран.

Валюты, с которыми можно свободно осуществить конвертацию в любую иную валюту, называют «конвертируемыми валютами» или «свободно конвертируемыми валютами». Среди свободно конвертируемых валют особое положение занимает «резервная валюта» или «ключевая валюта», выполняющая функции международного платёжного и резервного средства, то есть является, валютой сбережения в международных экономических отношениях.

Резервная валюта также служит базой определения валютных курсов и иных аналогичных измерений для прочих стран. В валютной системе, созданной на рекомендациях официальной экономической науки, именно денежные средства в ключевой валюте используются для валютных интервенций, поддерживающих иные валюты.

Сейчас, начиная со второй половины XX–ого в., резервной валютой является доллар США. Ранее с ним делил такую роль фунт стерлингов, являющийся национальной валютой Великобритании, который до Первой Мировой войны также был единственной ключевой валютой в мире, пока в середине XX–ого . не сошёл с дистанции.

Все свободно конвертируемые валюты, не являющиеся резервными валютами, называют «твёрдыми валютами». Конечно же, такое определение вовсе не говорит о том, что их курс необычайно устойчив, поскольку на практике нередко можно наблюдать значительные колебания не только курсов твёрдых валют, но и резервных валют друг относительно друга.

Разумеется, наличие каких-либо, но не всех ограничений на обмен валют на другие валюты, пусть и не все, характерно для «частично конвертируемых валют». Отсуствие такого обмена позволяет говорить о «неконвертируемых валютах», которые нередко называют «замкнутыми валютами».

Необходимо отметить, что данное выше определение свободно конвертируемой валюты слишком широкое и на практике оно нередко не соблюдается даже многими развитыми странами. Чаще всего они вводят препятствия для обмена своей национальной валюты на иные валюты при вывозе капитала из страны, если того реально требуют обстоятельства.

Дело в том, что проблемы тут могут возникнуть у любой страны, и чаще всего они наблюдаются при выводе полученной инвестором прибыли или её части. Если данная прибыль была получена полностью или преимущественно за счёт операций на внутреннем рынке привлекшей инвестиции страны, то требуемого обеспечения в нужной валюте у государства может в таком случае и не оказаться, поскольку дающих его экспортных поступлений ранее не было.

Относительно сделок, относящихся к балансу текущих операций, или по «текущим операциям», обычно никаких ограничений в странах, чьи валюты относятся к свободно конвертируемым валютам, не наблюдается. Впрочем, когда того требуют чрезвычайные обстоятельства, не важно чем вызванные, ограничения на обмен могут вводиться и здесь.

Данные обстоятельства, в принципе, могут иметь самую разную природу. Коль скоро экономика чутко реагирует практически на всё, то не только катастрофические природные события, но нередко даже весть о затруднениях с развитием страны или ухудшение его перспектив могут вызвать у национальной экономики затруднения в её общении с окружением.

Однако, проблемы могут возникнуть и в обычной ситуации, особенно у недостаточно развитых стран, имеющих потребности в иностранных валютах, пусть и не всех, больше своих возможностей их заработать. Оптимальным решением данных проблем является привлечение, часто на лучших условиях, чем в иных случаях, и даже для агентов национальной экономики, в страну инвестиций либо в нужных ей валютах, либо в тех, что без труда можно обменять на них.

Впрочем, данный подход не всегда является идеальным, так как при его реализации нередко приходится мириться с переходом национальной собственности, покрывающей дефицит платёжного баланса, в руки иностранцев. Конечно же, он не может осуществляться бесконечно долго, и рано или поздно расплачиваться за жизнь не по средствам всё равно придётся.

Безусловно, лучше всего, чтобы такие инвестиции носили долгосрочный характер и реально вкладывались в развитие производств, имеющих, как минимум, значительную экспортную направленность. Их источником выступают пытающиеся уменьшить профицит своего баланса текущих операций страны и агенты их национальных экономик.

А всё потому, и что актив баланса текущих операций, как выяснится позже, также может доставлять проблемы. Когда же такие меры не помогают, то государство прибегает к «валютному регулированию», регламентирующему международные расчёты и порядок проведения валютных операций и направленной на сужение свободы при осуществлении любых выплат из страны в нужных ей валютах, а в некоторых случаях, ухудшении условий проведения таких операций.

Валютное регулирование может осуществляться как в рамках одной страны, так и на межгосударственном уровне. В идеале, осуществляя его, каждая страна преследует индивидуально в отношении себя и прочих стран, если между ними существуют соответствующие договорённости следующих целей:

· выравнивание платёжного баланса;

· поддержание валютного курса;

· концентрация валютных ценностей в руках государства для решения текущих и стратегических задач.

Подобная политика обычно сопровождается принудительной продажей государству или на внутреннем рынке получаемой национальными экспортёрами всей или значительной части их выручки в нужных стране иностранных валютах. Вводятся также различного рода ограничениями на всевозможные выплаты требующейся иностранной валюты из страны.

В основном они касаются регламентации закупок импорта, которая поручается вполне определённым агентам национальной экономики, возможно, выигравшим соответствующий тендер, и нормирования им продажи требующейся национальной валюты, нередко по курсу, никак не связанному с действием рыночных сил. Конечно же, во времена затруднений с получением страной иностранной валюты, отмеченные требования могут становиться жёстче.

Дело в том, что в любой ситуации платёжный баланс страны, в принципе, не может быть дефицитны. Если иностранной валюты становится меньше, то просто-напросто некоторые платежи не будут осуществляться, делая реальный платёжный баланс страны, возможно, по какой-то одной валюте, сбалансированным по поступлениям и выплатам.

Разумеется, совсем другое дело, расчётный баланс, учитывающий планируемые, а не реальные перечисления. Потребность, а зачастую и необходимость их удовлетворения, диктуемая настоятельными причинами, ограничивает вывоз из страны золота и иных драгоценностей, нужных ей национальных валют, ценных бумаг, номинированных в данных валютах.

С целью контроля над эмиссией национальной валюты ограничивается любые формы её перевода за рубеж и обратный ввоз в страну. Как показывает практика, такая мера также вносит существенный вклад в обуздание инфляции.

В рамках такой меры иностранцам, по крайней мере, тем, которые с большой вероятностью могут вывозить производимые национальной экономикой товары за рубеж, может запрещаться иметь счета в национальной валюте. И вообще, когда ситуация особенно тяжела, то с целью борьбы с инфляцией, если она обесценением национальной валюты способствует более быстрому росту импорта, чем её курс укрепляет экспорт страны, многие экспортные операции, поскольку тут они увеличивают совокупный спрос до чрезмерного уровня, могут быть запрещены.

Ограничению могут подвергаться также вывоз иных ценностей в формах, достаточно легко реализуемых за деньги на международном рынке. Конечно же, в первую очередь все такие меры касаются получаемых иностранными инвесторами от их вложений в национальную экономику прибылей.

Почти всегда при валютном регулировании регламентируются операции с валютными и иными ценностями. Для профессиональных участников финансового рынка ограничивается их размер открытой позиции, как длинной, так и короткой, если не по всем, по ключевым с точки зрения обеспечения стабильности валютам.

Населению запрещается свободно совершать сделки с такими ценностями выше определённого количества, и то только с теми, кому их разрешено осуществлять официально. Нередко, с целью повышения эффективности принимаемых мер, такие сделки фиксируются, причём даже тогда, когда верхнего предела по их величине не установлено.

Особое внимание в таких ситуациях уделяется фондовому рынку и рынку капиталов. Любые предоставление средств за границу или привлечение иностранных инвестиций осуществляются только с разрешения национального Министерства финансов, и реализуются лишь тогда, когда есть гарантия, что они принесут нужную стране иностранную валюту в будущем.

Впрочем, если того требуют обстоятельства, то меры могут предприниматься ещё более сильные. Они могут даже предусматривать принудительное изъятие государством в свою пользу номинированных в иностранной валюте с дальнейшей их продажей за нужную валюту, а также выборочную или полную национализацию иностранной собственности.

Разумеется, такие трудности не встречаются у стран, чья валюта является резервной валютой. Они могут использовать её эмиссию для покрытия дефицитов своих платёжных балансов.

Как выяснится ниже, по объективным причинам они просто вынуждены поступать именно так и никак иначе. Правда, коль скоро ничего не проходит даром, то и за такую политику, и данный вопрос станет подобно обсуждаться в главе 6, также являющуюся примером жизни не посредствам, рано или поздно приходится расплачиваться.

В результате, самым лучшим подходом для государства является комбинация мер по ограничению импорта с адекватными различными шагами по стимулированию экспорта, увеличивающегося посредством честного расширения прежних рынков и даже выхода на новые рынки. Реализуемая в долгосрочном плане такая политика не может не привести, зачастую реализуемому во взаимодействии с иностранными инвесторами, к строительству новых производственных мощностей в национальной экономике и повышению занятости населения своей страны.

Однако, поначалу ему придётся нередко затягивать пояса, поскольку меры по ограничению импорта предусматривают и чисто финансовые подходы, связанные с укреплением национальной валюты. Достигаются они обычно путём ограничения внутреннего спроса, который в своём избыточном виде порождают инфляцию в стране, обесценивает её национальную валюту, способствуя данным образом росту её импорта.

Собственно говоря, рост экспорта, вывозящий из страны товарную массу, вполне совместим с такой политикой, поскольку уровень деловой активности, по крайней мере, когда внутренний спрос в стране не насыщен, теснее оказывается связанным с импортом, а не экспортом. Кстати говоря, именно по такой причине во времена экономического подъёма импорт страны растёт, а в периоды трудностей развития, соответственно, уменьшается.

Необходимо отметить, что тут всякие лёгкие пути в виде «товарный демпинг» или экспорта по заниженным ценам относительно внутреннего рынка, возможно, с компенсацией разницы даже дотациями из государственного бюджета, ни к чему хорошему не приведут. Подобные мероприятия вызовут у тех стран, чьи экономики начнут страдать, вполне закономерную реакцию в виде соответствующих «защитных таможенных пошлин», и всё вернётся на круги своя.

Для достижения тех же целей может применяться и «валютный демпинг», заключающийся в обесценении национальной валюты ниже определяемого объективными обстоятельствами её курса. В условиях фиксированных курсов, определяемых механизмами работы золотомонетного стандарта и золотодевизного стандарта, валютный демпинг осуществляется путём необоснованного занижения государством курса своей национальной валюты.

Однако, приемлемый для него результат получается лишь тогда, когда внутреннее обесценение национальной валюты оказывается сильнее падения её курса по отношению к иностранным валютам, что делает экспорт более привлекательным по сравнению с поставками товаров в национальную экономику. В ином случае получается обратный эффект, поскольку импорт оказывается выгоднее внутреннего производства и платёжный баланс страны ухудшается.

В случае свободного образования курсов валют, по крайней мере, если нет явно вычисляемого инварианта денежной массы, курс национальной валюты можно опустить посредством её необеспеченной эмиссии. Способствует решению данной задачи, как выяснится в главе 6 и отказ от практики перечисления всех платежей в страну в её национальной валюте.

Правда, хотя валютный демпинг различить труднее, чем товарный демпинг, его также идентифицируют и борются с ним при помощи тех же защитных валютных пошлин. И для того, чтобы затуманить ситуацию некоторые страны практикуют использование «множественных валютных курсов» или на разные группы товаров.

Если экспорт какого-либо товара государству выгодно стимулировать, то оно, увеличивая получаемую от его продажи в иностранной валюте выручку в национальной валюте, оно соответствующий ему «дифференциальный валютный курс» по отношению к своей национальной валюте определяется ниже среднего уровня. Конечно же, в отношении товаров, в экспорте которых страна не заинтересована, уменьшая получаемую от их реализации выручку в национальной валюте, их дифференциальный валютный курс государство задаёт на уровне, выше среднего.

Разумеется, жизнь может заставить проводить государству такую политику также и в отношении импорта или только одного импорта. Здесь на нужные стране товары задаются низкие дифференциальные валютные курсы, и потому затраты на их покупку в национальной валюте оказываются невысокими.

Когда же имеет смысл ограничить ввоз в страну определённых товаров, то такая мера достигается высокими значениями связанных с ними дифференцированных валютных курсов. Повышая цену на них на внутреннем рынке, государство такими мерами сбивает спрос на всё то, без чего вполне, пусть лишь только по его мнению, можно обойтись.

Безусловно, за все меры по стимулированию экспорта и ограничению импорта, в конечном счёте, приходится платить населению, которое может не только ограничиваться в своём потреблении, но и страдать от инфляции в экономике, рождаемой его неудовлетворённым спросом. Наиболее тяжёлой формой такой эксплуатации своих граждан является валютный демпинг, в своём чистом виде поднимающий стоимость всего импорта и цены на него.

Однако, следует отчётливо понимать, что все такие меры, по свей природе направленные на реализацию нормирования нерыночными методами, как и аналогичная им карточная система, если и могут исправить ситуацию, то лишь на какое-то время, обычно весьма непродолжительное. И, если они не будут использованы как точка опоры для реального оздоровления ситуации, которое не встретит возражений у контрагентов страны по международной торговле, то вносимые ими в рыночные сигналы искажения рано или поздно породят в национальной экономике крайне негативные тенденции.

Очевидно, по крайней мере, если исходить из здравого смысла, что действия по нормализации ситуации должны быть оформлены в виде грамотно составленного и вполне реализуемого плана. Создав, пусть и не сразу, актив платёжного баланса страны, позволяя накапливать государству его официальные валютные резервы, и неизменно поднимая авторитет эмитируемой им валюты, такие шаги рано или поздно создадут условия, когда международный валютный рынок начнёт воспринимать национальную валюту страны как свободно конвертируемую валюту, и она может быть объявлена таковой.

Однако, не стоит думать, что профицит платёжного баланса всегда является благом. Как выяснится ниже, он усиливает курс национальной валюты, и при больших своих значениях становится опасным.

И здесь государству также приходится вводить валютное регулирование. И, хотя оно, как и в случае дефицита платёжного баланса, направлено на достижение тех же целей, сущность применяемого тут инструментария воздействия на ситуацию оказывается прямо противоположной.

Действительно, в такой ситуации государство всемерно способствовать оттоку денег из своей национальной экономики и препятствовать притоку их в свою страну. Конечно же, в первую очередь сказанное относится к любым инвестициям и капиталам, а не к средствам, привлекаемых для оплаты текущих операций.

Вполне естественно, что агентам национальной экономики в таких условиях создаются условия лучше, чем для всех остальных. Как крайняя мера, страна может вообще отказаться от привлечения к себе инвестиций и капиталов из-за рубежа.

Если та или иная национальная валюта окажется слишком распространённой за пределами страны, то меры валютного контроля смогут быть эффективными лишь тогда, когда их совместно осуществляют несколько государств, хотя роли отдельных стран в таком процессе могут быть различны. Важно лишь, чтобы такие действия осуществлялись, насколько такое вообще возможно, на условиях эквивалентного обмена или имелось на лицо стремление к его достижению.

Проблемы образования курсов валют. Продемонстрированное обсуждение проблемы конвертации валют показывает, что её обеспечение в отношении любой валюты является весьма сложной задачей. И даже в эпоху золотомонетного стандарта, а затем и золотодевизного стандарта, когда роль связующего элемента между уровнями затрат производств, осуществляемых в различных национальных экономиках, играло золото, здесь существовали проблемы.

Как отмечалось в главе 4, особенности функционирования рынка могли отвлечь золото из одной страны, вызывая там депрессию из-за сжатия денежной массы и вызвать инфляцию там, куда перетекал драгоценный металл, таким своим фактом заставлявший увеличивать государство денежную массу своей национальной валюты в обращении сверх реально нужных потребностей. Подобные моменты создавали значительные неудобства, и потому после отказа от золотодевизного стандарта, когда золото окончательно утратило свою роль денег в обычных условиях, в международных экономических отношениях перешли на свободное образование курсов валют под действием спроса на них и их предложения.

Очень важной особенностью валютных рынков является то обстоятельство, что агенты рынка, осуществляющие предложение какой-либо валюты, предъявляют спрос на ту валюту, которую они хотят приобрести взамен. Совмещение здесь происходит полное, и, когда одна валюта относительно другой дешевеет или дорожает, то курс другой относящейся к делу валюты относительно данной валюты, наоборот, усиливается или ослабляется.

Пренебрегая пока тем обстоятельством, что не все платежи в страну осуществляются в её национальной валюте, следует признать факт роста спроса на национальную валюту страны на фоне увеличения поступлений в её платёжном балансе с одновременным уменьшением спроса на все прочие иностранные валюты по причине подъёма их предложения. Конечно же, выплаты в рамках платёжного баланса приводят к росту спроса на иностранные валюты и его падению на национальную валюту, поскольку в таких условиях её предложения не может не стать больше.

Иначе говоря, исходя из спроса и предложения на валютном рынке, можно заключить, что профицит платёжного баланса страны усиливает её национальную валюту, а дефицит её платёжного баланса её ослабляет. Учитывая, что основой для расчёта финансовой позиции страны в международной торговле, а, значит, и курса её валюты, является состояние её баланса текущих операций, возможно, скорректированного на сальдо динамики долгосрочных вложений в страну иностранных инвестиций, государства получают инструмент для контроля над ситуацией.

Из-за динамичного характера экономики, отражающей пластичность Мироздания, определяемые на рынках «свободные курсы валют» подвержены изменениям. Если сосредоточиться лишь на вопросах товарного обмена, не принимая во внимание аспекты производства товаров, то становится понятно, что выигрыш от колебаний курсов валют получают агенты мировой экономики, в своей повседневной деятельности делающие ставки на растущие сейчас валюты.

Вне всяких сомнений, поскольку валютные курсы отражают соотношения издержек производства, включая приемлемую для настоящего момента норму нормальной прибыли, в разных странах, их колебания, по крайней мере, резкие, вредны. Краткосрочной мерой их регулирования являются «валютные интервенции», чья реализация зависит от тенденции, испытываемой курсом подвергаемой воздействию валюты.

Если он падает, то уполномоченные государственные органы, если существует на то договорённость, то и другой страны, скупают свою слабеющую валюту, предлагая рынку ту валюту, которая для него сейчас является приемлемей и потому менее склонна к падению. Когда же национальная валюта страны растёт, то интервенцию против неё осуществляют те государства, которым подобное тенденция развития событий неприемлема.

Источником финансирования таких операций являются государственные резервы осуществляющей валютную интервенцию страны. Они либо формируются заранее во времена избыточных поступлений нужной валюты, либо, когда таких запасов нет, то путём взятия кредита в данной иностранной валюте, нередко выдаваемого государством, для которого она является национальной валютой, или агентами её экономики.

Что же касается глобальных изменений, то такими мерами им противодействовать невозможно, да и не нужно, поскольку антиномичный характер окружающего мира рано или поздно, посредством отражающих инерцию Мироздания сил противодействия остановит такую тенденцию и зафиксирует значение курса на адекватном сложившимся обстоятельствам уровне. Государству остаётся, оставаясь в рамках энергоинварианта своей национальной валюты или кратковременно отклоняясь от него, обеспечить гладкость перехода.

Дело в том, что усиление курса национальной валюты против иностранных валют ведёт к уменьшению связанных с ними заграничных рынков сбыта продукции национальной экономики. Возникающее затем уменьшение экспорта обладает дефляционным эффектом, компенсирующим порождаемые чрезмерным для возможностей национального рынка ростом экспорта и связанного с ним спроса инфляционные тенденции, если они возникли.

Ещё одним результатом усиления национальной валюты и падения относительно неё курсов иностранных валют, которое, впрочем, может наблюдаться не в отношении всех валют, является удешевление импорта страны. Подобно уменьшению экспорта, увеличивая конкуренцию для отечественных производителей путём возрастания импортных поставок аналогичных товаров, когда они производятся и национальной экономикой, оно также усиливает дефляционные тенденции.